Индийская рупия падает до почти 90.50 за доллар США, так как зарубежные институциональные инвесторы распродают акции на сумму 10 403,62 крор индийских рупий в декабре. Индийский резервный банк снижает свою процентную ставку на 25 базисных пунктов до 5.25% и объявляет о значительных рыночных операциях.
Торговые напряженности между США и Индией способствуют постоянным продажам со стороны зарубежных институциональных инвесторов на индийском рынке. Аналитики предполагают, что рупия может ослабнуть далее до около 92.00, если соглашение между США и Индией не будет достигнуто в скором времени.
Индийский резервный банк прогнозирует рост экономики на уровне 7.3% в текущем финансовом году, увеличив свои прогнозы с 6.8% на основании позитивных данных о валовом внутреннем продукте. Центральный банк также предсказывает, что потребительская цена может достичь 4% к финансовому году 2026-27.
Перед объявлением политики Федеральной резервной системы пара USD/INR остается около 90.50, удерживаясь выше 20-дневной экспоненциальной скользящей средней. Ожидаемое решение ФРС может повлиять на силу доллара, с прогнозами на снижение ставки на 25 базисных пунктов из-за неблагоприятной ситуации на рынке труда.
В движениях валют индийская рупия демонстрирует наибольшее процентное снижение по отношению к евро, в то время как доллар США испытывает умеренные потери по отношению к нескольким валютам. Фокус рынка остается на рекомендациях ФРС по будущей денежной политике.
С учетом снижения рупии к 90.50 за доллар, можно увидеть четкую тенденцию, вызванную фундаментальными факторами. Недавнее снижение ставки индийским резервным банком до 5.25% резко контрастирует с ожидаемым «ястребиным снижением» со стороны Федеральной резервной системы США. Эта растущая разница в процентной политике делает держание долларов США более привлекательным, чем рупия.
Непрерывные распродажи от зарубежных институциональных инвесторов, которые продали более 10 400 крор акций только в этом месяце, оказывают значительное давление. Этот уровень устойчивого оттока значителен; для справки, общий отток иностранных инвесторов в календарном году 2022 составил рекордные почти 1.21 lakh крор, в период которого также произошло значительное падение рупии. Текущая динамика предполагает, что подобные настроения возникают.
С учетом того, что решение Федеральной резервной системы ожидается в среду, подразумеваемая волатильность в опционах USD/INR, вероятно, возрастет. Хотя снижение процентной ставки до 3.75% почти полностью заложено в цены, реальным движущим фактором станет руководство ФРС для 2026 года в ее графиках. Ястребиный тон, сигнализирующий о приостановке смягчения, еще больше укрепит аргументы в пользу роста USD/INR.
Таким образом, мы считаем, что трейдеры должны рассмотреть возможность покупки колл-опционов на USD/INR для получения выгоды от дальнейшего ослабления рупии. Колл-опцион предоставляет право купить пару по установленной цене, предлагая потенциал для роста с определенным риском, ограниченным уплаченной премией. Эта стратегия разумна, учитывая перекупленный индекс RSI на уровне 70.61, что сигнализирует о возможности короткой паузы или отката перед следующим подъемом.
Для тех, кто ищет более экономичную стратегию, подойдет бычий колл-спрэд. Это включает в себя покупку колл-опциона по более низкой цене исполнения, например, 90.50, и одновременно продажу другого колл-опциона по более высокой цене, возможно, 92.00. Такой подход снижает начальные денежные затраты, но ограничивает максимальную потенциальную прибыль.
Исходя из технического анализа, пара остается в сильном восходящем тренде выше своей 20-дневной скользящей средней, в настоящее время служащей поддержкой на уровне около 89.54. Решительный прорыв выше исторического максимума около 90.70 станет сильным подтверждением бычьего тренда.
Mulai trading sekarang — klik di sini untuk membuat akun live VT Markets Anda.
