Австралийский доллар в понедельник снизился на 0,30% на фоне ухудшения аппетита к риску, что поддержало доллар США после того, как Иран приостановил переговоры с Вашингтоном, а Израиль усилил удары по Ливану. Пара AUD/USD опустилась к двухдневному минимуму 0,7134 и в последний раз торговалась вблизи 0,7161, откатившись от максимумов, близких к годовым, на уровне 0,7277. Нефть укрепилась из‑за эскалации: WTI прибавила более 5%, а цена за баррель превысила $92,00 — это движение оказало давление на гособлигации США и поддержало «гринбек». Индекс доллара США вырос на 0,24%, до 99,18, усилив давление на пару.
Доллару также помогла американская статистика: индекс деловой активности ISM в промышленности за май поднялся до 54,0 с 52,7, тогда как компонент цен, уплачиваемых производителями, снизился до 82,1 с 84,6. В Австралии денежные рынки сократили подразумеваемую вероятность повышения ставки РБА в июне до 5% в преддверии данных по ВВП за первый квартал 2026 года; прогноз — 0,5% кв/кв. С технической точки зрения поддержка просматривается в районе 0,7155 и 0,7142, а также в зоне «тройной» скользящей средней около 0,7110; сопротивления обозначены на 0,7810 и 0,8231, при этом RSI (14) находится вблизи 50.
Геополитическая напряжённость усиливает уход от риска
Мы наблюдаем, как геополитические вспышки провоцируют бегство в защитные активы, что укрепляет доллар США. Это классическая реакция рынка, напоминающая начало 2022 года, когда схожие глобальные риски поднимали цены на нефть значительно выше $100 за баррель. В такой среде становится сложно удерживать валюты, чувствительные к риску, такие как австралийский доллар.
На внутреннем фронте «австралиец» лишился важной опоры: рынок деривативов сейчас закладывает лишь 5% вероятности повышения ставки Резервным банком Австралии в июне. Все внимание теперь сосредоточено на показателях ВВП за первый квартал. Значение ниже прогноза 0,5% с высокой вероятностью спровоцирует резкое снижение валютной пары.
С другой стороны, экономика США выглядит устойчивой: свежие данные ISM по промышленности превзошли ожидания. В ответ фьючерсы на ставку ФРС повысили вероятность очередного повышения ставки более чем до 65% на ближайшем заседании. Растущее расхождение в монетарных траекториях оказывает заметное понижательное давление на AUD/USD.
Торговые стратегии в условиях волатильности и неопределённости
С учётом этого сценария стоит рассмотреть покупку пут-опционов на AUD/USD, чтобы заработать на потенциальном снижении, особенно в районе публикации ВВП. Эта стратегия позволяет занять позицию с заранее ограниченным риском в расчёте на движение к ключевому кластеру поддержки вблизи 0,7110. Техническая картина указывает, что пробой этого уровня может привести к значительно более глубокой коррекции.
Для трейдеров, которые ожидают существенного ценового движения на данных по ВВП, но не уверены в направлении, подходящей стратегией может быть «длинный стреддл». Покупка одновременно колл- и пут-опционов с одинаковыми страйком и сроком экспирации делает позицию прибыльной, если пара совершит значительное движение вверх или вниз. Эта идея рассчитана исключительно на расширение волатильности.
