В ходе сессии Live Trading на TradeGateHub Coach оценил, может ли продолжающаяся коррекция в нефти WTI стать триггером более широкого перехода рынков в режим risk-on. Он также разметил потенциальное формирование треугольника в рамках волны 4, утверждая, что этот паттерн оставляет пространство для обновления максимумов по S&P 500, даже если в ближайшей перспективе динамика цен останется «рваной».
Dale разобрал недавнее ралли в нефти и отметил, что первая волна роста, по всей видимости, уже завершена, смещая внимание к конкретным техническим зонам, где может сформироваться откат. Далее фокус перешёл на относительную силу акций горнодобывающих компаний, а также на базовый сценарий Coach по индексу доллара США (DXY) и вероятные вторичные эффекты для драгоценных металлов.
Потенциальный разворот рынка на коррекции WTI и сценарий по S&P 500
Следует внимательно следить за текущей коррекцией в нефти WTI, так как она может стать искрой для более широкого risk-on-ралли на рынках. После недавнего снижения WTI от летних максимумов обратно к отметке около $76 за баррель ослабление энергозатрат даёт рынкам акций столь необходимую передышку. Мы видим, что S&P 500 формирует потенциальный треугольник волны 4, что указывает на консолидацию перед крупным пробоем к новым максимумам выше уровня 5 600.
Чтобы отыграть ожидаемое движение, мы предлагаем трейдерам на рынке деривативов рассмотреть покупку длинных колл-опционов или построение стратегии bull call spread на S&P 500, чтобы захватить следующую волну роста. Поскольку первоначальное ралли в нефти, судя по всему, завершено, следует избегать покупки фьючерсов на нефть по текущим ценам и дождаться более глубокого отката к ключевым уровням поддержки вблизи $72. Продажа вне денег пут-опционов на WTI может быть разумным способом генерировать доход, пока мы ждём, когда нефть сформирует устойчивое дно.
Возможности в долларе, драгоценных металлах и акциях горнодобывающих компаний
Также необходимо подготовиться к ослаблению индекса доллара США (DXY), которому в этом месяце сложно удерживаться выше уровня 103. Более слабый доллар, вероятно, спровоцирует мощный рост в драгоценных металлах и акциях горнодобывающих компаний, которые уже демонстрируют значительную относительную силу. Мы рекомендуем рассмотреть торговлю колл-опционами на ETF горнодобывающего сектора, такие как GDX, поскольку исторически эти бумаги существенно опережают физическое золото, когда формируется более широкий risk-on-фон.
