AUD/USD откатился в район 0,7150, консолидируясь ниже недавних многомесячных максимумов на фоне ожиданий публикации протокола заседания Резервного банка Австралии (RBA) позднее в ходе азиатской сессии. На августовском заседании RBA единогласно сохранил целевой уровень денежной ставки на отметке 4,35% после трёх предыдущих повышений, а глава регулятора Мишель Буллок охарактеризовала политику как «ограничительную и жёсткую», указав при этом, что совет не обсуждал снижение ставки. Внимание рынка сосредоточено на том, укажет ли протокол на какой-либо сдвиг в сторону смягчения, которое ранее закладывалось в котировки на горизонте до 2027 года. Тем временем министр финансов США Бессент поздно в американскую сессию должен объявить о новых санкциях против Ирана; Reuters со ссылкой на источники сообщает, что Вашингтон может расширить вторичные санкции, связанные с бизнес-контактами с Ираном, чтобы ограничить экспорт и сдержать продолжающийся почти полгода конфликт в районе Ормузского пролива.
На четырёхчасовом графике пара торговалась у 0,7153 и удерживалась выше 20-периодной SMA на 0,7138, а также выше 100-периодной SMA на 0,7073. Сопротивление проходит на 0,7158, затем на 0,7167; следующая преграда отмечена на 0,7177. RSI (14) вблизи 60 указывает на позитивный, но не перегретый импульс. Ближайшая поддержка видится на 0,7149, далее — 20-периодная SMA на 0,7138 и 100-периодная SMA в районе 0,7073.
Ястребиная позиция RBA и глобальные факторы поддерживают австралийский доллар
Поскольку австралийский доллар консолидируется вблизи уровня 0,7150, это формирует благоприятную среду для участников рынка деривативов, чтобы позиционироваться на продолжение краткосрочного укрепления. Последовательно «ястребиная» позиция Резервного банка Австралии — сохранение ставки на уровне 4,35% на фоне начала смягчения у ряда мировых регуляторов — обеспечивает сильную фундаментальную опору для валюты. Мы ожидаем, что предстоящие протоколы RBA подтвердят: до снижения ставок регулятору ещё далеко, что должно удерживать доходности локальных облигаций на повышенных уровнях и поддерживать «австралийца».
Внешние факторы также играют значительную роль, особенно с учётом того, что министр финансов США Скотт Бессент готовится объявить об ужесточении вторичных санкций против Ирана для сдерживания продолжающегося конфликта в Ормузском проливе. Исторически эскалация геополитической напряжённости на Ближнем Востоке подталкивает вверх цены на энергоносители и сырьё, что напрямую выгодно экспортно-ориентированным странам, таким как Австралия. Мы рекомендуем трейдерам внимательно следить за товарными деривативами: любые шоки со стороны предложения будут дополнительно подпитывать инфляцию в Австралии и усиливать «ястребиный» уклон RBA.
Техническая картина и стратегии на рынке деривативов
С технической точки зрения четырёхчасовой график AUD/USD демонстрирует конструктивную «бычью» конфигурацию: индекс относительной силы (RSI) уверенно держится вблизи 60. Мы рекомендуем опционным трейдерам рассмотреть «бычьи» колл-спрэды, если пара пробьёт и закрепится выше ближайшего сопротивления 0,7158. Альтернативно продажа пут-опционов выше ключевых уровней поддержки 0,7138 и 0,7073 позволяет зафиксировать премию, одновременно используя восходящий импульс валюты.
Эта «бычья» позиция подкрепляется статистикой: индекс потребительских цен в Австралии недавно удерживался около 3,8%, а уровень безработицы оставался необычно низким — 4,1%. Исторически, когда спред доходностей между австралийским и американским госдолгом сужается в пользу Австралии, пара AUD/USD демонстрирует устойчивые многомесячные ралли. Используя структурированные деривативы, можно ограничить риск снижения, одновременно позиционируясь на потенциальный прорыв к барьеру сопротивления 0,7177 в ближайшие недели.
