Австралийский доллар (AUD) укрепился по отношению к доллару США (USD) в понедельник после того, как Народный банк Китая (PBOC) оставил свои главные процентные ставки без изменений. Однолетняя и пятилетняя ставки остались на уровне 3,00% и 3,50% соответственно.
Индекс доллара США, который измеряет USD по отношению к шести ключевым валютам, упал до уровня около 98,60. Трейдеры ждут данных о валовом внутреннем продукте США за третий квартал, которые будут опубликованы во вторник.
Представитель Федеральной резервной системы США Хаммак отметил, что текущая политика предполагает паузу для оценки влияния предыдущих сокращений ставок. Университет Мичигана скорректировал Индекс потребительских настроений на декабрь до 52,9, снизившись с 53,3, в то время как однолетние ожидания инфляции выросли до 4,2%.
Инструмент CME FedWatch предполагает 79,0% вероятность того, что Федеральная резервная система удержит ставки на уровне января, с уменьшенной вероятностью 21,0% для снижения ставки на 25 базисных пунктов. Индекс потребительских цен США за ноябрь снизился до 2,7%, что ниже ожидаемого уровня 3,1%.
Пара AUD/USD торговалась около 0,6620, колеблясь возле нижней границы восходящего канала, что указывает на бычий тренд. Девятидневная экспоненциальная скользящая средняя показывает умеренный восходящий тренд, хотя дальнейший импульс зависит от рыночных движений. Следующие ключевые уровни для пары находятся около 0,6685 и 0,6707, в то время как поддержка наблюдается около 0,6414, если давление вниз сохранится.
Австралийский доллар показывает силу по отношению к доллару США, и мы ожидаем, что эта тенденция продолжится в краткосрочной перспективе. Ключевым фактором является разница в политике центральных банков, поскольку наш Резервный банк Австралии, похоже, более склонен повышать ставки, чем Федеральная резервная система США. Цены на железную руду остаются стабильными выше 135 долларов за тонну на Сингапурской бирже, поддерживаемые надеждами на стимулирование экономики в Китае, что создает положительный фон для австралийского доллара.
Решение центрального банка Китая сохранить ставки на текущем уровне дает временную поддержку, но необходимо оставаться осторожными. Недавние данные, как и мы наблюдали в некоторых частях 2024 года, показывают, что производственный индекс PMI Китая остается ниже 50 пунктов, что указывает на сокращение и хрупкое экономическое восстановление. Любые дальнейшие признаки слабости со стороны Китая могут быстро отменить рост австралийского доллара, что представляет собой значительный риск для наблюдения.
В Соединенных Штатах Федеральная резервная система, похоже, приостановила снижение ставок после сокращения на 75 базисных пунктов ранее в 2025 году. Эта пауза, наряду с мягкими данными по инфляции за ноябрь, составившими 2,7%, удерживает доллар США в пределах. Мы будем внимательно следить за данными о ВВП США на этой неделе, так как более сильные, чем ожидалось, цифры могут поставить под сомнение идею о том, что ФРС завершила свою работу, и вызвать разворот.
Политическая ситуация в США добавляет еще один слой неопределенности, который может ослабить доллар. Заявления президента Трампа о желании назначить нового председателя ФРС, который будет поддерживать гораздо более низкие процентные ставки, вызывают вопросы о будущем независимости центрального банка. Эта неопределенность затрудняет принятие решения о долгосрочной силе доллара США и может удерживать трейдеров от покупок этой валюты на любых подъёмах.
Учитывая умеренный восходящий тренд в AUD/USD, нам следует рассмотреть стратегии, которые могут воспользоваться потенциальным движением к уровню 0,6700. Покупка колл-опционов или создание бычьих колл-спредов по паре AUD/USD могут быть эффективными способами извлечь выгоду из этого ожидаемого роста. Тем не менее, учитывая риски со стороны Китая и предстоящие данные из США, разумно купить некоторую защиту от понижения с помощью пут-опционов.
Mulai trading sekarang — klik di sini untuk membuat akun live VT Markets Anda.
