Структура волны и ближайший прогноз
С тех пор QQQ поднялся в волне ((3)), но для подтверждения роста всё ещё нужен пробой выше $637.01, чтобы исключить повторную двойную коррекцию (сценарий, где коррекция продолжается второй похожей фазой). От $555.55 волна ((i)) дошла до $564.45, волна ((ii)) опустилась до $557.86, а волна ((iii)) поднялась до $587.74. Волна ((iv)) откатила к $582.33. Ожидается дальнейший рост, который сформирует волну ((v)) и завершит волну 1 на более крупном уровне (то есть в большем масштабе волн). После этого ожидается волна 2 — откат части движения от минимума 31 марта, прежде чем восходящий тренд продолжится. В краткосрочной перспективе, пока держится уровень $555.47, откаты могут находить поддержку в рамках трёх или семи «свингов» (swing — отдельный отрезок движения вверх или вниз). Мы наблюдаем восстановление рынка от коррекционного минимума $555.55, установленного ранее в этом году. Если смотреть шире, Nasdaq-100 ETF достиг пика 29 октября 2025 года, а последующий откат, похоже, создал прочную базу для следующего крупного роста. Такая формация (тип построения цены на графике) указывает, что главный тренд снова направлен вверх. Последние экономические данные поддерживают позитивный прогноз, усиливая вероятность новой восходящей волны. Отчёт по индексу потребительских цен (CPI — показатель инфляции, то есть как быстро в среднем растут цены) за март 2026 года показал замедление инфляции до 2.8% в год, немного ниже ожиданий рынка, и усилил надежды на более мягкую политику Федеральной резервной системы (ФРС — центральный банк США, который влияет на ставки и условия кредитования) позже в этом году. Также индекс волатильности CBOE (VIX — показатель ожидаемых колебаний рынка, часто его считают индикатором «страха») опустился ниже 15, что говорит о меньшей тревожности инвесторов и делает премии по опционам (премия — цена опциона) относительно дешевле.Позиционирование по опционам и ключевые уровни
Для трейдеров, работающих с производными инструментами (деривативы — контракты, цена которых зависит от базового актива, например опционы), такая среда означает, что откаты можно использовать для покупок колл-опционов (call — опцион на покупку, он выигрывает при росте) или бычьих колл-спредов (bull call spread — стратегия из покупки и продажи колл-опционов с разными страйками, чтобы снизить стоимость). Ожидаемую небольшую коррекцию, волну 2, стоит рассматривать как шанс открыть длинные позиции (long — ставка на рост) по более выгодным ценам перед следующим существенным рывком вверх. Этот сценарий похож на первую половину 2023 года, когда неглубокие просадки активно выкупались в начале нового растущего цикла. Ключевой уровень — разворотная точка (pivot — важный уровень, от которого цена часто разворачивается) $555.47, это недавний основной минимум. Продажа пут-спредов с кредитом (put credit spread — стратегия, где продают и покупают пут-опционы; прибыль — полученная премия, если цена остаётся выше выбранного уровня) со страйками ниже этого уровня может быть рабочей идеей для получения премии, исходя из ожиданий, что поддержка устоит. Пока этот «пол» сохраняется, более вероятное направление движения — вверх. Главное сопротивление — максимум октября 2025 года $637.01; уверенный пробой выше этой цены нужен для подтверждения бычьего тренда (bull trend — устойчивый рост). Трейдеры могут строить сделки вроде дебет-спредов (debit spread — стратегия, где платят премию и зарабатывают на движении цены в нужную сторону), которые выигрывают от движения к этому уровню и выше в ближайшие недели. Низкая подразумеваемая волатильность (implied volatility — ожидаемая рынком будущая волатильность, встроенная в цену опциона) делает покупку таких направленных спредов более привлекательной, чем при высокой волатильности.Mulai trading sekarang — klik di sini untuk membuat akun live VT Markets Anda.
