ETF на Nasdaq 100 (QQQ) находится в коррекционной фазе, стартовавшей от минимума 30 марта 2026 года, при этом распродажа от исторического максимума 3 июня 2026 года по-прежнему актуальна. Ключевая зона внимания по снижению — область расширения Фибоначчи 100%–161,8% в диапазоне $646–$684, которая формирует следующий кластер поддержки в рамках текущего цикла по Эллиотту.
От максимума 16 июня движение оформилось в «двойную тройку»: волна (w) завершилась на $697,86, затем контртрендовая волна (x) откатила к $726,40, после чего котировки возобновили снижение в волне (y). Внутри волны (y) подволна w достигла $686,76, затем последовал отскок в подволне x до $705,80, и с тех пор ETF снова развернулся вниз. Пробой ниже $686,76 подтвердит развитие удлинённой «двойной» структуры, тогда как $737,72 остаётся ближайшим опорным уровнем (pivot), который ограничивает структуру сверху, пока он удерживается.
Деривативные стратегии на коррекцию Nasdaq 100
Мы рекомендуем трейдерам, работающим с деривативами, готовиться к продолжению снижения в ETF на Nasdaq 100 (QQQ) по мере развития текущего коррекционного цикла. Основной фокус — целевая зона поддержки $646–$684, совпадающая с ключевыми уровнями расширения Фибоначчи. Исторически коррекции в технологически насыщенном Nasdaq в среднем составляют «здоровую» просадку на 10%–12% перед формированием устойчивого дна — что хорошо согласуется с данным прогнозным диапазоном.
Чтобы воспользоваться движением, мы рекомендуем покупать пут-опционы либо продавать вне денег (out-of-the-money) колл-спрэды на временных отскоках цены. Эти «короткие» позиции остаются наиболее привлекательными, пока критический pivot-уровень $737,72 не будет пробит. Последние данные торгов показывают, что индекс волатильности Nasdaq (VXN) обычно растёт на 20%–30% в такие фазы коррекции, что приводит к подорожанию опционных премий.
Подтверждение и риск-менеджмент
Следует дождаться уверенного пробоя ниже $686,76, чтобы подтвердить дальнейшее развитие нисходящего паттерна. После пробоя этого «пола» мы ожидаем ускорения продаж в направлении целевой зоны. Использование медвежьих пут-спрэдов (bear put spreads) поможет контролировать риск и частично нивелировать эффект повышенной подразумеваемой волатильности, который сейчас наблюдается на рынке.
