Рынки разворачиваются после комментариев Трампа
Цены на нефть также резко менялись в ходе сессии. Нефть WTI (американская марка нефти) упала на 7,7% — ниже 84 долларов за баррель — после того как поздно вечером в воскресенье достигла четырёхлетнего максимума выше 119 долларов. Официальных заявлений о том, что Иран готов начать переговоры, не приводилось. В сообщении также упоминались более ранние слова, приписываемые иранским чиновникам, — что они отвергают прекращение огня, которое позволило бы США и Израилю перегруппироваться (собрать силы и подготовиться заново). Также утверждалось, что последние десять дней Иран мешал работе радиолокационных систем (радаров — устройств для обнаружения объектов на расстоянии), которыми пользуются Израиль, США и арабские союзники. Если вспоминать конец 2025 года, самым быстрым сигналом для трейдеров (участников рынка, которые активно покупают и продают) стало резкое падение ожидаемой волатильности (ожидаемых сильных колебаний цены). Мы помним, как индекс волатильности CBOE Volatility Index (VIX) — показатель «страха» на рынке — снизился с уровня выше 40 до низких 20-х всего за несколько дней на фоне слухов о мире. Это означает, что в ближайшие недели продажа дорогой премии по опционам (премия — цена опциона; опцион — контракт, дающий право купить или продать актив по заранее оговорённой цене) может быть рабочей идеей, особенно продажа далёких «вне денег» пут-опционов по S&P 500 (пут-опцион — право продать; «вне денег» означает, что текущая цена далеко от цены исполнения опциона), если спокойствие сохранится. Обвал WTI с уровней выше 119 до ниже 84 долларов был явной реакцией на надежды на снижение напряжённости. Сейчас нефть держится в районе низких 80 долларов, а свежие данные EIA (Управление энергетической информации США) показали неожиданное увеличение запасов (то есть нефти в хранилищах стало больше, чем ожидали). На этом фоне разумно выглядят «медвежьи» позиции (ставки на снижение) через пут-опционы или пут-спреды (спред — комбинация из покупки и продажи опционов для ограничения риска) на фьючерсы на нефть (фьючерс — договор купить/продать актив в будущем по фиксированной цене). Однако любая новая новость о конфликте из Ормузского пролива может резко развернуть рынок, поэтому критически важны жёсткие стоп-лоссы (автоматические заявки, ограничивающие убыток).Стратегии для хрупкого спокойствия
Этот рост в NASDAQ и S&P 500 был заметным, но он опирался на один оптимистичный комментарий. Учитывая, что формальное прекращение огня в последующие месяцы так и не было полностью оформлено, это стоит считать хрупким миром. Поэтому трейдерам стоит защищать длинные позиции в акциях (ставки на рост) — например, покупкой защитных пут-опционов или построением «коллара» (коллар — стратегия: покупка защитного пута и продажа колла, чтобы частично оплатить защиту) на крупных индексах, таких как SPX (биржевой тикер индекса S&P 500). Нужно помнить: рыночный скачок был основан на намёке, а не на подтверждённом договоре с Ираном. Эта неопределённость проявлялась в акциях оборонного сектора: с начала 2026 года они показывали результат примерно на 5% хуже, чем рынок в целом. Это означает, что колл-опционы (право купить) на ETF (биржевой фонд — готовая «корзина» активов, торгуемая как акция) в секторе потребительских компаний могут дать лучший результат, чем пут-опционы на ETF оборонных подрядчиков, если геополитическая ситуация останется спокойной.Mulai trading sekarang — klik di sini untuk membuat akun live VT Markets Anda.
