Доллар США укрепился, так как рынки отреагировали на военные действия США в Венесуэле, данные ISM Manufacturing PMI ожидаются позже в течение дня. В выходные силы США захватили президента Венесуэлы Николаса Мадуро, что привело к геополитическим напряжениям. Индекс доллара США вырос почти на 0,3%, достигнув своего максимума за две недели на уровне 98,70, в то время как фьючерсы на фондовые индексы США увеличились на 0,1% до 0,5%. Золото выросло на 2%, торгуясь около $4,420, в то время как серебро увеличилось более чем на 3,5% до примерно $75,50. EUR/USD оставался под давлением ниже 1,1700, с предстоящими экономическими данными из Европы. GBP/USD также опустился ниже 1,3450 на фоне ожидаемых данных из Великобритании. Тем временем, USD/JPY остался неизменным около 157,00, при этом Банк Японии, как ожидается, сохранит свою траекторию процентной ставки. На финансовых рынках термин “risk-on” указывает на оптимизм и покупку более рискованных активов, тогда как “risk-off” показывает осторожность, направленную на более безопасные инвестиции. В период “risk-on” валюты, такие как AUD, CAD и NZD, растут из-за зависимости от сырьевых товаров. В “risk-off” сценариях доллар США, йена и швейцарский франк обычно усиливаются из-за своего восприятия как безопасные и стабильные активы. Учитывая военные действия США в Венесуэле, мы находимся в классической “risk-off” ситуации. Этот геополитический шок заставил трейдеров искать безопасность, что объясняет скачок доллара США. Мы ожидаем, что волатильность станет основной темой, при этом индекс VIX, вероятно, превысит 30, уровень, который не удерживался с тех пор, как мы видели стресс в региональных банках в 2023 году. Сила доллара затмевает недавние рыночные нарративы. Всего месяц назад, в декабре 2025 года, фьючерсные рынки оценивали вероятность дальнейшего снижения процентных ставок Федеральной резервной системы в первом квартале более чем на 70%, но это событие полностью изменило этот прогноз. Трейдерам следует рассмотреть возможность покупки колл-опционов на индекс доллара США, чтобы воспользоваться этой тенденцией к безопасным активам. На энергетические рынки окажет непосредственное влияние ситуация в Венесуэле, так как она является членом ОПЕК. Мы можем ожидать, что фьючерсы на сырую нефть WTI поднимутся выше $100 за баррель на этой неделе, создавая резкие движения в акциях энергетических компаний и связанных валют. Мы наблюдали подобную, хотя и меньшую, реакцию на геополитические напряжения в конце 2023 года, когда конфликт на Ближнем Востоке вызвал почти 6%-й дневной скачок цен на нефть. На валютном рынке бегство к доллару, вероятно, сильнее всего повлияет на валюты, зависящие от сырьевых товаров. Канадский доллар особенно уязвим из-за его тесной связи с экономикой США и зависимости от экспорта нефти, что делает длинные позиции по USD/CAD привлекательными. Тем временем, USD/JPY может оставаться в пределах диапазона, так как статус йены как безопасного актива обеспечивает противовес силе доллара. Золото и серебро извлекают огромную выгоду из неопределенности, выступая в качестве основных хеджей против геополитических рисков. Ралли золота к $4,500 за унцию отражает глубокий страх на рынке. Трейдеры должны ожидать продолжения этой тенденции, используя колл-опционы на золото и серебро ETF, чтобы получить доступ к дополнительному росту по мере развития ситуации.

Mulai trading sekarang — klik di sini untuk membuat akun live VT Markets Anda.