Согласно отчету CFTC США, наблюдается снижение чистых позиций по S&P 500 с $-155.3K до $-1904K. Эти цифры указывают на текущее состояние рынка в отношении инвестиций в S&P 500. В то же время цена серебра достигла новых высот и составляет $67.50. Цены на золото также увеличились, достигнув $4,350, игнорируя сильный доллар США и доходность облигаций. Валютная пара EUR/USD восстановилась, торгуясь выше 1.1730. Настроения на Уолл-стрит улучшились, что повлияло на восстановление доллара США. GBP/USD остается ниже 1.3400 после того, как Банк Англии снизил процентные ставки на 25 базисных пунктов. Рынок демонстрирует рискованное настроение, что помогает сохранить эту позицию. Bitcoin торгуется выше $88,000, в то время как Ethereum и Ripple также показывают рост. XRP стремится к прорыву выше $2.00 на фоне увеличения притока средств в ETF. Анализируются брокерские варианты на 2025 год с учетом различных предпочтений и географических регионов. Рекомендации включают брокеров с низкими спредами и высоким кредитным плечом. Массовое изменение чистых позиций по S&P 500, с -155.3k до поразительных -1.904M контрактов, сигнализирует о сильном пессимизме со стороны спекулянтов. Это представляет собой крупнейшую чистую короткую позицию, которую мы видели с момента краткосрочной паники во время выборов 2024 года. Мы должны учитывать, что рынок настроен на значительное снижение к концу года. Это экстремальное позиционирование предполагает, что мы должны ожидать повышенной волатильности в ближайшие недели. VIX растет, недавно превысив 22 в четвертом квартале, по сравнению с средним значением 18 в ноябре. Мы видим смысл в покупке защитных опционов пут на основные индексы или использовании фьючерсов на VIX для хеджирования длинных портфелей от внезапного падения. Однако такая переполненная короткая позиция несет огромный риск для самих медведей. Мы помним резкие ралли в начале 2023 года, которые были вызваны подобным, хотя и менее экстремальным, пессимистическим позиционированием. Поэтому покупка дешевых, далеких от денег колл-опционов на конец января может быть разумной стратегией с низкими затратами для получения прибыли от потенциального поднятия цен. Продолжающаяся сила золота, теперь консолидирующегося около $4,350, отражает постоянные опасения по поводу инфляции, несмотря на жесткий курс ФРС на протяжении большей части 2025 года. С последними данными по базовому индексу потребительских расходов за ноябрь, оставшимися на уровне 3.1% в годовом исчислении, рынок считает, что работа ФРС еще не завершена. Мы ожидаем, что трейдеры будут продолжать использовать колл-опционы на золото и фьючерсы как основной инструмент хеджирования против инфляции и неопределенности на фондовом рынке.

Mulai trading sekarang — klik di sini untuk membuat akun live VT Markets Anda.