EUR/JPY ослаб после двух дней роста и в четверг в азиатские часы торговался около 183,90, опустившись ниже 184,00. Дневной график показывает боковое движение (цена колеблется без явного направления) внутри модели «восходящий треугольник» (фигура, где верхняя граница почти горизонтальная, а нижняя постепенно поднимается). Пара держится выше 50-дневной EMA (экспоненциальная скользящая средняя — средняя цена за период с большим весом для последних дней), а 9-дневная EMA находится около 183,80. RSI (индекс относительной силы — показатель, который помогает понять, сильное ли движение или нейтральное) около 52, что говорит о ровном импульсе (скорости движения цены), без резкого ускорения.

Ключевые моменты

Сопротивление находится около 184,70 на верхней границе треугольника. Движение выше этого уровня может открыть путь к историческому максимуму 186,88, установленному 23 января. Поддержка — на 9-дневной EMA около 183,80, затем на 50-дневной EMA у 183,39. Ниже поддержка около 182,80 на нижней границе треугольника; пробой вниз повышает риск снижения к 180,81 — минимуму почти за четыре месяца от 12 февраля. Технический анализ был подготовлен с помощью инструмента ИИ (программа, которая автоматически обрабатывает данные и строит выводы по заданным правилам). Кросс EUR/JPY сейчас движется в боковом диапазоне внутри восходящего треугольника, что указывает на консолидацию (пауза и накопление сил перед новым движением) перед возможным пробоем. Это отражает расхождение в фундаментальных факторах: Европейский центральный банк (ЕЦБ) намекнул на более медленный темп снижения ставок после того, как инфляция в марте составила 2,5%, а Банк Японии продолжает действовать осторожно. Модель указывает на нарастание давления, за которым трейдерам, работающим с деривативами (производные инструменты, например опционы и фьючерсы), стоит внимательно следить.

Варианты опционных стратегий

Тем, кто ожидает роста, покупка call-опционов (контракт, который дает право купить актив по заранее заданной цене) со страйком (цена исполнения опциона) чуть выше сопротивления 184,70 может быть разумной. Успешный пробой нацелит цену на исторические максимумы около 186,88, а использование опционов заранее ограничивает риск сделки. Подобное постепенное накопление нередко предшествует резким движениям вверх, особенно когда важна разница процентных ставок (когда ставки в одной валюте заметно выше, чем в другой). Если ожидается, что консолидация продолжится еще несколько недель, продажа «железного кондора» (опционная конструкция из четырех опционов, которая зарабатывает, если цена остается в диапазоне) со страйками за пределами 182,80–184,70 может быть эффективной. Эта стратегия приносит прибыль при низкой волатильности (когда цена движется спокойно) и за счет течения времени (опционы со временем дешевеют). Недавние данные по росту зарплат в Японии на умеренные 1,9% поддерживают идею, что Банк Японии не будет спешить с ужесточением политики (то есть с повышением ставок), что может удерживать пару в текущем диапазоне. Чтобы защититься от внезапного снижения, покупка put-опционов (контракт, который дает право продать актив по заранее заданной цене) со страйком ниже ближайшей поддержки 183,80 дает страховку. Пробой нижней границы треугольника около 182,80 будет сильным медвежьим сигналом (признак возможного падения), который может запустить снижение к февральскому минимуму 180,81. Такую защитную позицию стоит рассмотреть, учитывая быстрые изменения рынка. Создайте реальный счет VT Markets и начните торговать сейчас.

Mulai trading sekarang — klik di sini untuk membuat akun live VT Markets Anda.