WTI продолжила восстановление в среду и торговалась вблизи $86,20 после достижения внутридневного максимума $87,83 — самого высокого уровня с 11 июня — на фоне того, что напряжённость на Ближнем Востоке нарушила перемещение сырья через Ормузский пролив и Красное море. Военные США провели одиннадцатую подряд ночную серию ударов по Ирану, а Тегеран ответил атаками, нацеленными на Бахрейн, Кувейт и Иорданию. Отдельно сообщалось, что три танкера с саудовской нефтью развернулись в Красном море после угроз со стороны поддерживаемых Ираном хуситов.
С технической точки зрения WTI отскочила после повторного тестирования «довоенной» зоны около $67 в начале месяца, затем вернулась выше 200-дневной SMA вблизи $74 и теперь проверяет 100-дневную SMA около $88. Индикаторы импульса остаются смещёнными вверх: RSI (14) вырос до 66,61, приближаясь к зоне перекупленности, тогда как MACD сохранялся в положительной области — линия MACD выше сигнальной линии, а положительная гистограмма расширяется. Поддержка отмечена на $80,00, затем 200-дневная SMA на $74, ниже — $67,00; сопротивление проходит у 100-дневной SMA в районе $88, далее — зона около $95,00.
Геополитический риск и сбои в логистике поставок
Мы наблюдаем скачок цен на нефть, поскольку ожесточённые столкновения на Ближнем Востоке угрожают ключевым морским маршрутам, таким как Ормузский пролив, через который проходит около 20% мирового суточного потребления жидких углеводородов. На фоне изменения маршрутов саудовских танкеров в Красном море уязвимости цепочек поставок подталкивают WTI к $86,20. Участникам рынка деривативов следует быть готовыми к резким ценовым всплескам по мере расширения геополитической риск-премии в ближайшие недели.
Технические стратегии и торговые рекомендации
С технической точки зрения мы ожидаем роста волатильности по мере тестирования WTI ключевой 100-дневной простой скользящей средней (SMA) на $88. Учитывая, что индекс относительной силы (RSI) приближается к зоне перекупленности на уровне 66,61, покупка колл-опционов «в лоб» может оказаться дорогой из‑за роста подразумеваемой волатильности. Вместо этого мы рекомендуем использовать бычьи спреды (bull call spread), чтобы получить выгоду от потенциального движения к уровню сопротивления $95 при одновременном контроле стоимости премии.
Для трейдеров фьючерсами мы предлагаем открывать длинные позиции только в случае уверенного пробоя и закрепления выше порога $88. Если рынок столкнётся с временной коррекцией, психологический уровень $80 и 200-дневная скользящая средняя на $74 станут ключевыми зонами для покупок на снижении. Необходимо сохранять жёсткие стоп-лоссы чуть ниже этих уровней поддержки, чтобы защитить капитал от внезапных новостей о деэскалации.
